APR 22, 2024

CAPESIZE 海岬型

BCI 在上星期觸底後,本星期持續上的漲勢,星期五收盤為2,839點,累計一星期上漲287點,漲幅約11%。C5TC的平均日租金也隨之上漲到USD 23,543。海岬型二手船本星期有成交報導。據市場報導日本船東 NISSEN KAIUN 旗下海岬型FRONTIER UNITY ( DWT 181,400 2012 日本造) 以 USD 35M 成交,此一成交價和3月以USD35M 成交的ORANGRE TIARA ( DWT 181,400 2012 日本造)相比,表面上價錢相同,但FRONTIER UNITY已安裝脫硫塔而且是短期內交船,後者沒安裝脫硫塔而且交船在今年的第四季,由此可看出12年的海岬型成交價略有滑落,但整體而言10年前左右的船價底部已墊高再加上市場對下半年的走勢看好,短期內船價不易大幅度下滑。

PANAMAX 巴拿馬型

巴拿馬型散貨船BPI指數,起落迅速,上週上漲203點,指數來到 1,916,沒裝SCRUBBER的巴拿馬散貨船每日平均租金來到 USD 15,055,上漲 USD 1,675。南美糧食貨盤增加, 巴拿馬型船的運力需求持續上揚 ; 中國煤炭價格上揚,帶動運費市場大漲,中國北方拉運煤碳的積極性,加上船舶營運成本有所增加,船東最近兩週對於租金相當堅持。在巴拿馬型散貨船買賣船方面,上週二手POST PANAMAX、KAMSARMAX 及PANAMAX,船價隨著運費市場的氛圍不樂觀,觀望氣氛濃厚,船價不再飛漲,上週有下列成交紀錄。

MV HL IBT/DWT 81,398 BUILT 2011 IN KOREA 以USD 19.5M 賣給希臘

SUPRAMAX 靈便極限型

本週BSI 收報1,394,較上週上漲122點,S10TC 報15,338 點,週漲幅0.9 %。各航路表現方面呈現為全面的上漲,週漲幅最大的航路是S8 S.CN VIA ID TO EC IN 航路,週漲幅水準 16.6%,平均水準15079。週漲幅最小的航路是S1B CANAKKALE VIA MED/BL SEA TO FE 航路,週漲幅水準0.1%,平均水準26275。STC的FFA預期方面較為樂觀,除了2024年4季度有1%的下跌外,本週STC依舊維持了超過3%的上漲,而25年26年的遠期漲幅水準繼續保持在1-2%。市場對於未來1-2年的預期非常樂觀,HANDY-SUPRAMAX-PANAMAX 船東PACIFIC BASIN 本週公佈USD 40M 的二級市場股票回購方案,基於對市場的樂觀,PACIFIC BASIN 的董事會認為目前的股價被低估,該回購計畫將執行到今年年底,預計回購股份在2.5%左右。二手船方面,本週有四條SUPRAMAX 報導成交,基本都是10歲船齡左右日本船。新造船方面,繼近期日本退出YCC政策,鑒於近期通貨膨漲增強引導降息預期減弱,日元匯率的進一步下跌後吸引了更多的新造船買家,本週日本的新造ULTRAMAX 訂單超過了6條,交期且具有吸引力,此外克羅埃西亞船東ATLANTSKA PLOVIBA 本週在韓通船廠新增ULTRAMAX 的訂單,價格在USD 32.5M

本週二手船成交如下:

MV AMIRA MIRO 載重噸 55598  建造 2012 日本  成交價格 USD 18.9 M

MV ECOOCEAN 載重噸 55636  建造 2011  日本  成交價格 USD 18.5 M 

MV DAYANG ORIENT 載重噸 57000  建造 2011  中國  成交價格 USD 12.66 M 

MV FEDERAL ISLAND 載重噸 63452  建造 2017  日本  成交價格 USD 32.6 M 

HANDY BC 靈便型

小型靈便型貨船(HANDYSIZE)市場在2024年第一季持續受到全球貿易動態和經濟復甦的推動,由於其適中的載貨量和靈活的操作特性,成為許多沿海和短途航線船東的首選。而當前船噸供給需求變化主要受到幾個因素影響,第一:全球經濟活動增長,COVID-19疫情後,隨著全球經濟逐漸復甦,特別是在亞洲和非洲地區,對建築材料、農產品及其他工業原料的運輸需求增加。第二: 地域市場擴張:東南亞國家間的貿易增加推動了對靈便船型的需求,尤其是在印尼等島嶼間的運輸需求增加。第三: 環保法規:新的海運環保法規實施,將加速更新淘汰老舊船,同時迫使船東投資符合未來環保法規規定的船型需求。新船訂單在日本已經排到2027年才有可能有船席位。展望2024年,小型靈便型貨船市場將保持穩定平衡增長,預期全球經濟復甦將進一步推動船噸需求增加,而船舶技術的革新與更新將推動領頭羊們船東進一步汰舊換新,讓船隊船齡保持年輕。不過,全球地緣政治衝突與不確定性及是否將來還有新的環保政策將可能會對市場帶來新的挑戰和機遇。根據BIMCO最新散貨船市場分析報告,2024 年上半年預期巴拿馬運河和紅海區域(胡塞恐怖組織)的中斷,將導致船噸航行距離增加,南美和幾內亞的鐵礦石、鋁土礦和穀物運輸量會繼續增加;據國外研究統計約 4% 的散裝貨物經過紅海區域,如假設所有貨船皆繞行非洲,船舶延噸英里數會增加多出 5%,反觀今年 1月底前,通過蘇伊士運河的散裝貨船數量較去年同期卻僅下降6%。上週買賣船市場活動持續熱絡,有如下成交紀錄提供參考:

MV GRACEFUL GERTRUDE -DWT 33,225 BLT 2008 JAPAN 成交價美元1230萬

MV ATLANTIC LAUREL – DWT 33,271 BLT 2012 JAPAN 成交價美元1520萬

MV PERSEUS HARMONY -DWT 37,155 BLT 2020 JAPAN 成交價美元2950萬

MV VOGE SOPHIE – DWT 38,705 BLT 2019  CHINA 成交價美元2660萬

SMALL BC 小型貨船

波羅地海運費指數 (BALTIC DRY INDEX) 上星期五 (4月19日) 落在1,729點,較前一天上漲18點,較4月12日(星期五)的運費指數上漲190點,整體較上星期五上漲10.9%,其中各船型運費也相對上星期有不錯的表現,北大西洋和太平洋都有不同程度的船噸需求,讓船舶的運費有所支撐。上週二萬載重噸以下的散貨二手船買賣方面, 沒有什麼成交價格可以供參考,只有一艘貨船MV HONG LU, 11224載重噸,2007年大陸浙江宏冠船廠造,以美金170萬標售出給不知名的買家。拆船市場方面,延續上週的氛圍,次大陸的拆船國家包含孟加拉、印度、巴基斯坦的船廠購買意願因為鋼材市場的活躍的原因,都有所提升,然而主要的問題還是供給不足,拆船的數量還是有限,估計要等市場下跌或是船舶的特檢/塢檢到期,船東才比較有機會賣拆船。有感於目前的需求,估計近來拆船的價格會更好。

CHARTERING MARKET 租船市場概要

CAPESIZE市場雖然上週開始時比較緩慢,但後續行情逐漸增溫,週末時指數收在2,839點,較前一週上漲287點,5TC平均日租金收在USD23,543,太平洋市場在週中出現明顯的反轉,中國從東澳進口煤炭的需求增加,加上中國港口受到天候干擾,都推升了行情,三大礦商也積極參與在市場中,C5西澳到青島的行情部份,BHP上週二成交一船 (160K DWT,裝船期5月9日- 5月11日) 運費為USD11.85/MT;大西洋市場特別是南邊,交易狀況也很熱絡,推升了行情,C3巴西到青島部份,OLDENDORFF成交一船 (181K DWT,裝船期5月20日- 5月25日) 運費為USD27/MT,較上週的行情上漲接近USD2/MT。PANAMAX指數上漲203點,上週末收在1,916點,大西洋市場是指數上漲主要的助力,北大西洋運力的短缺,給行情很好的支撐,太平洋市場可用運力較多,行情上比較沒有上漲動能,不過隨著大西洋市場熱絡的氛圍擴散,似乎也找到了一點支撐,NOPAC ROUND部份,M/V ULTRA LEOPARD (2016年造,81.7K DWT) 成交一趟日租金為USD15,000。SUPRAMAX指數上週上漲122點,週末時收在1394點,整體來說,SUPRAMAX各主要市場都有不錯的表現,美灣、歐洲大陸跟地中海都有看到需求;太平洋市場則是印尼出口煤炭的運力需求為主力,M/V REGO (2009 年造,58.7K DWT)成交一趟印尼到北中國的TCT,日租金為USD17,000。

波羅地海指數趨勢

船價歷史 – 五年船

新造船成交報告

二手船成交報告