MAR 04, 2024

CAPESIZE 海岬型

BCI持續上星期的漲勢,星期五收3,977點,累積一星期上漲832點,漲幅達到27 %,5TC平均日租金為USD32,985。目前市場上12月的期租也高達USD28,500。海岬型二手船交易自去年第四季以來價量俱揚,買方積極買進,而以日本造10歲海岬型的船價自去年11月的USD30M 上漲至目前的USD40M,這船價至少是近五年來的最高點,然而當前的BCI雖上漲至4,000點左右但是和去年11/12月BCI在4-5,000點相比仍低(BCI在12月初甚至短暫漲過6000點並在12月4日上漲至6582)然而當時船價只USD33-34左右,目前卻在USD 40M,究竟是目前的船價漲過頭或BCI仍有一大段漲勢,讓我們拭目以待。海岬型二手船交易持續熱絡。市場報導希臘船東THENMARIS旗下海岬型SEALINK (DWT 180,116 2010韓國造)以USD 31M 售出。西班牙船東ELCANO 旗下CASTILLO DE VALVERDE ( DWT 173,764 2005 中國造)以約USD 15M 成交。另外NYK 旗下的SHIN KORYU ( DWT 207,991 2009 日本造)以USD 34M 出售新加坡的偉利集團。以上三艘船的成交價除了CASTILLO DE VALVERDE 外,其他兩艘船的成交價皆高於同型船的上一成交價格。

PANAMAX 巴拿馬型

巴拿馬型散貨船BPI指數繼上週上漲138點,上週指數持續上攻來到1, 723 ,沒有裝SCRUBBER的巴拿馬散貨船每日平均租金來到 USD 15,063,上漲USD 128。巴拿馬型散貨船運費, 目前保持在往年同期的歷史高位。船舶價值方面,由於大宗商品價格上漲推動了對較大型散貨船強勁的潛在需求,PANAMAX 及KAMSARMAX 船型散貨船的走勢十分穩健。對於10年船齡以下的所有船型來說,與同期相比增長最為顯著。零船齡、轉售的82000載重噸KAMSARMAX散貨船的價值目前處於歷史高位,達到4.200萬美元。

新造船訂單方面,持續的投資集中在巴拿馬型散貨船,同時,新造船舶整體市場活躍也表明瞭船東對市場未來的信心。在巴拿馬型散貨船買賣船方面,上週二手POST PANAMAX、KAMSARMAX 及PANAMAX,有下列成交紀錄:

MV AQUAVITA SOL/ DWT 81541 BUILT 2020 IN CHINA 以USD 33.5 M 賣出

MV THE PROSPERITY/DWT 81922 BUILT 2017 IN CHINA以USD 31.5M 賣出

二月初MV VINCENT TRADER/ DWT 81567 BUILT 2019 IN CHINA以USD 31.25 M 售出,相較之下,這條2017年造的船,售價非常突出。

MV GRAND RADIANT / DWT 82298 BUILT 2021 IN CHINA以USD 38 M 賣出

這條船有裝SCRUBBER, 因此將船價墊高上去。

MV CONRAD OLDENDORFF/ DWT 93039 BUILT 2010 IN CHINA以USD 16.5M 賣出,

同集團三個星期前售出MV CHRISTINE OLDENDORFF / DWT 93077 BUILT 2010 IN CHINA ,售價USD 15.45 M 售出,市場氛圍樂觀。

SUPRAMAX 靈便極限型

本週BSI 收報1267,較上週上漲78點,S10TC 報13,940點,週漲幅6.6 %。各航路表現方面 ,S10 S.CN-ID RV航路繼續遙遙領先,以25%的週漲幅一騎絕塵領漲各個航路,平均水準達到了14156。週跌幅最大的航路 是S1C US GULF TO FE航路,平均水準22089,週跌幅水準12.7%。STC的FFA預期方面,  到2024年3季度的STC 預期漲幅水準2%,中長期STC 基本維持了上週的水準。二手船方面,本週有7條SUPRAMAX 成交,除了C TRANSPORT 的MV BULK MONACO外,其餘均為10年船齡的ULTRAMAX 。隨著近期的成交增加退出散貨航運業的船東業不在少數,日本船東SANKO 在出售最後一條KARSANAMAX 後清空了散貨船隊,而土耳其的鋼鐵製造商IZMIR DEMIR CELIK 也借助近期升溫的散貨交易,以2500萬的總成交價格出售了3條2001-2006年日本建造的SUPRAMAX ,至此退出經營15年的航運業。本週二手船成交如下:

MV NUEVA FORTUNA 載重噸 50969  建造 2003 日本  成交價格 USD 9.0 M

MV KONRAD SCHULTE  載重噸 55621  建造 2010 日本 成交價格 USD 16.0 M

MV PARADISE ISLAND 載重噸 57835  建造 2014  菲律賓  成交價格 USD 21.9 M

MV ASL FORTUNE 載重噸 58096  建造 2012  菲律賓  成交價格 USD 19.3 M

MV ANDROMEDA  載重噸 61501  建造 2011 日本  成交價格 USD 21.0 M

MV ANDROS ISLAND  載重噸 63008  建造 2016 中國  成交價格 USD 26.75 M

MV SYROS ISLAND  載重噸 63008  建造 2015 中國  成交價格 USD 25.75 M

HANDY BC 靈便型

小型靈便型貨船目前熱門的船型是四萬載重噸位,最近幾家希臘積極新興竄起的航運公司最近正透過加強其造船計劃來實現其飛躍理想。舉例來說,希臘一家在2021年成立的MEADWAY BULKERS公司,這幾年來迅速在全球航運市場中嶄露頭角。該公司的策略競爭模式是,藉由全球經濟復甦之際,以及航運貿易恢復所帶動持續增長的海上物流和運輸船噸需求,來尋求未來競爭優勢;該公司總部位於希臘雅典,目前擁有 14 艘船舶,最近從日本名村造船廠訂購兩艘40,050 載重噸小型靈便型貨船,預計2026 年第一季交付,與先前在日本尾道造船廠訂造的另一艘40,000 載重噸新造船,已經有三艘新造船,而尾道這一艘新船,預計今年下半年會加入其船隊,除此之外,該公司還在中國常石舟山造船廠訂了三艘超靈便型船舶,每艘載重噸為 66,200 載重噸,交付期到 2026 年,新造船訂單數量將大大增強該公司未來產能與市場覆蓋範圍。全球整體經濟環境方面,在本週的 G20 會議上,財界領導人指出,經濟「軟著陸」的可能性正在上升。全球經濟正受到美國經濟實力和中國財政刺激的提振,但人們對潛在通貨緊縮與中東衝突升級的擔憂,卻凸顯全球經濟格局中揮之不去的不確定性。上週買賣船交易頻繁,有如下成交紀錄提供參考:

MV IRIS SKY – DWT 28,725 BLT 2008 JAPAN 成交價美元950萬

MV YELLOW SEA – DWT 35,248 BLT  2012  CHINA 成交價美元        1150萬

MV INTERLINK AMENITY – DWT 39,989 BLT 2018 CHINA 成交價美元2525萬

SMALL BC 小型貨船

波羅地海運費指數 (BALTIC DRY INDEX) 上星期五 (3月1日) 落在2203點,較前一天上漲92點,較2月23日 (星期五) 的運費指數上漲337點,漲幅有18% 以上。海岬型仍是火車頭,較上一週的運費指數漲幅超過 26%,按CLARKSONS的報告,除了配有SCRUBBER / ECO設備的船型運費較高以外,單航次平均租金來到USD 37,541/ 天,是去年12月中以來的新高,而巴拿型貨船運費指數也有8%的漲幅,靈便極限和靈便型,也都有不錯的表現。上週二萬載重噸以下的乾貨二手船買賣方面,沒有成交價格可以供參考。大船的新造船價格不斷創新高,除了通膨的關係以外,船東的手上資金充足,船舶因為地緣政治及戰爭的關係而繞航,市場上船噸供給減少,推升了大型船的二手船的價格,對於區域型的貨船,尤指二萬噸以下的貨船,運費上漲則是有限。拆船市場方面,上週情況依舊,供給遠小於需求,孟加拉和巴基斯坦的買家需求仍強,但少有新的船出現在市場上求拆;印度方面的情況則是相反,因為遇到4-5月的選舉,印度的拆船商動作相對保守,即便過了選舉期間,需求有可能又因為傳統的雨季(MONSOON) 關係,價格上漲的預期受到限制。整體而言,直到目前為止,2022 以及2023年都是史上拆船數量相對低點的時期,其中孟加拉仍佔有50%的市場率,而印度則為25%左右。

CHARTERING MARKET 租船市場概要

CAPESIZE市場指數上週上漲了832點,週末時收在3977點,5TC平均日租金也突破三萬美金,收在USD32,985,開週時市場只呈現微幅上漲,到了週中各航線運力需求湧現,C5西澳到青島的行情部份,據報告有超過十艘船訂下了西澳到中國的航次,RIO TINTO成交一船(170K DWT,裝船期3月16日- 3月18日)運費為USD12.65/MT,較前一週上漲了USD2.6/MT;大西洋市場也在週中看到很多的貨載,雖然巴西到遠東不如跨大西洋航線活絡,但也有不錯的漲幅,C3巴西到青島航線部份,VALE成交一船(177.8K DWT,裝船期3月20日- 3月30日)運費為USD27.5/MT,也較前一週上漲了超過USD3/MT。PANAMAX指數跳脫了前一週的跌勢,上漲128點,週末時收在1723點,大西洋市場走勢較紛亂,北邊行情受到較大的壓力,成交狀況有限,整週處於一個較不明朗的態勢,南邊南美東出口四月裝船的運力有得到一些支撐,太平洋市場則是普遍表現不錯,新貨載持續出現消化了運力,推升了行情,NOPAC ROUND部份,M/V IOANNIS K (2016年造,82K DWT)成交一趟日租金為USD20,000。SUPRAMAX指數上週上漲78點收在1267點,大西洋市場整體來說缺乏貨載的支撐,行情受到壓抑,太平洋市場則是相對處於正向積極的氛圍,各航線的行情都有不錯的表現,M/V XIN HONG BAO SHI(2009年造,57K DWT)成交一趟印尼到中國的TCT,日租金行情來到了USD20,000。

波羅地海指數趨勢

船價歷史 – 五年船

新造船成交報告

二手船成交報告