CAPESIZE 海岬型
BCI 持續走強，星期五收2,083點，累計一星期上漲481點，漲幅達30%，這是BCI連續第三星期漲幅超過25%，市場關注此波走強是否能夠突破5月上旬2600-2700的高點。本星期有海岬型二手船成交報導。日本船東YAHATA KISEN 旗下GRACIOUS ETERNITY ( DWT 180,199 2009 日本造) 以USD 21.9M 出售給中國買家，成交價略高於市場預期。韓國船東SINOKOR的海岬型 WEST TRADER ( DWT 175,890 2009 中國造） 以USD 18.8M 出售給急於擴充海岬型船隊的貨櫃船船東 DANAOS。SINOKOR 一直擅於低買高賣，SINOKOR在2016年以USD 14.9M 購得該船。整體而言以上兩成交價似乎尚未反映出當前強漲的運費市場，到底是買方未看好後市不願出高價因此保守看待BCI這三星期的走勢，或是大部分賣方惜售等待船價進一步的走高，讓我們拭目以待。
PANAMAX 巴拿馬型
巴拿馬型散貨船BPI指數上週漲勢收斂，小漲29點，指數來到 1,685，沒有裝SCRUBBER的巴拿馬散貨船每日平均租金來到 USD 14,249，小漲USD 493。近一週乾散貨海運市場呈上漲態勢，大型船舶運輸需求持續提升，大西洋與太平洋航線均有不少貨盤放出，促使散貨船BDI指數創4個月來新高。這一趨勢反映了全球經濟異常強韌，特別是亞洲和歐洲市場。幾乎所有類型的散貨船都受到了這一趨勢的推動，日租金不斷增加，特別是大型船，近期在大西洋和太平洋的活動都有所增加，這也反映了中美兩國儘管處於貿易對抗之中，但市場的需求仍然保持穩健增強。此波的漲勢來自南美壓港且巴拿馬運河擁堵導致運力偏緊，但航運市場的供需平衡也還存在一些變數，最近許多航運公司都在增訂新船，希望能夠掌握未來增長機會，但如果未來需求無法持續增長，那麼過剩運力可能會壓低未來的運價，對整個行業將造成打擊。上週二手KAMSARMAX 、 POST PANAMAX及PANAMAX散貨船買賣船市場，有下列成交紀錄。
MV SANKO FORTUNE/DWT 74900 BUILT 2012 IN JAPAN ，以USD 20.4 M售出
MV NORD SUN /DWT 82146 BUILT 2013 IN PHILIPPINES，以USD 20.6 M 售出
SUPRAMAX 靈便極限型
本週BSI 收報1,355，較上週上漲134點，S10TC 報14,906點，週漲幅11%。各航路表現方面，週漲幅最大的航路是S8 S.CN -IN TO EC IN 航路，平均水準15,036，週漲幅23.9%，唯一有週跌幅是S4A US GULF TO SKAW/PASS 航路，平均水準17,393，週跌幅2.7%。STC的FFA的預期方面，在經歷了連續兩週的連續上漲後，本週預期方面有0.5%-1%的小幅波動。截至8月底，中國的鐵礦石，煤炭以及穀物的進口總量超過了1.6億噸，較去年同期水準有12%的增長，同時9月上旬中國的日原油進口量超過了歷史水準的1,200萬桶，在2季度中國商務部原油的進口配額下放上升後，全年的原油進口總量也預期達到新高，儘管目前中國經濟增長預期有所放緩，但整體大宗需求方面的並沒有出現明顯的減少。鑒於中國的地產板塊對鐵礦石進口總量的需求占比達到了40-45%的水準，放緩可能會在1-2年後逐漸體現，因此市場對於散貨市場的供需平衡水準的短期預期還較為樂觀。市場成交方面，本週有4條 SUPRAMAX 成交，在BSI 的水準回升到6個月新高，SUPRAMAX 1年期的期租水準回到12,000 以上，市場買家對於老齡SUPRAMAX 熱度有所回升。儘管本週聯儲上調了2024年的目標利率的預測，且年內4季度尚有加息一次的可能，但週三聯儲FOMC會議後宣佈保持利率不變，綜合高能耗船的降速能耗指數達標的需求以及巴拿馬運河尚未恢復旱季前的通航水準，綜合因素下短期利好3 、 4季度的運力需求和運費水準。本週二手船成如下 :
MV HANSEATIC EAGLE 載重噸 58018 建造 2010 中國 成交價格 USD 12.2 M
MV GLORY HARTEST 載重噸 63339 建造 2014 中國 成交價格 USD 21 M
HANDY BC 靈便型
最近這幾週各類船舶運費表現均大幅上漲，顯示出強勁的船噸需求上升趨勢。波羅的海總指數BDI來到1,593點，比三個月前同時期1,240點相比，增加353點，增幅為28.4%。現貨市場飆升是由於北京推出了一系列措施來促進經濟成長並支持房地產市場和人民幣，其中包括降低中國銀行的存款準備率，政策制定的刺激措施使得中國國內經濟活動開始活絡，使得船東、貨主們對未來抱持較樂觀態度。此外，美元升息的狀況即將結束，本週，美國聯準會主席鮑威爾暗示美國央行即將結束升息，其強調謹慎應對近期的強勢經濟。 儘管聯準會在過去18年實施了一系列升息，初步看起來似乎有達到效果，其中部分原因是強勁的勞動力市場需求帶動；此外美國聯準會預測明年通膨率將降至 3% 以下，到 2026 年將接近 2% 的目標，這表明美國經濟有可能實現軟著陸。儘管如此，但人們仍擔心對抗通膨的矛盾將會持續下去。 美國國債殖利率仍會上漲，市場對聯準會未來行動仍具備不確定性，大眾 投資者將保持謹慎態度，也會有心理準備明年是否會再次升息，來面對未來經濟挑戰。俄烏戰爭影響造成北歐航線的不穩定性與風險已逾一年多，近期似乎有露出曙光，上週，兩艘散裝貨船成功抵達烏克蘭切爾諾莫斯克海港裝載穀物。 這標誌著一個重大進展，因為一艘船被困在敖德薩自2022年2月以來，這表明俄羅斯對黑海部分地區的封鎖可能會放鬆。兩艘懸掛帛琉國旗的散裝船 MV AROYAT – DWT 18,315 BLT 1997 JAPAN 和 MV RESILIENT AFRICA -DWT 3,275 BLT 2001 CHINA 於上週六停靠在烏克蘭切爾諾莫斯克港。 他們是第一艘抵達烏克蘭的民間貨船，自俄羅斯退出聯合國斡旋的穀物運輸以來，其運送合約是根據黑海七月的協議。上週小型靈便型貨船交易非常熱絡，有如下成交紀錄提供參考:
MV IVS RAFFLES – DWT 32,046 BLT 2013 CHINA 以美元1150萬成交
MV IVS MERLION – DWT 32,071 BLT 2013 CHINA 以美元1160萬成交
MV UNION GROOVE – DWT 35,064 BLT 2012 KOREA 以美元1450萬成交
MV PURPLE SEA – DWT 35,214 BLT 2011 CHINA 以美元1000萬成交
MV BALTIC SPIRIT – DWT 35,239 BLT 2009 CHINA 以美元910萬成交
MV COPACABANA – DWT 37,202 BLT 2011 JAPAN 以美元1590萬成交
MV GOLD OAK – DWT 37,732 BLT 2017 JAPAN 以美元2400萬成交
MV TAKESHIO – DWT 38,494 BLT 2012 JAPAN 以美元1450萬成交
SMALL BC 小型貨船
波羅地海運費指數 (BALTIC DRY INDEX) 上星期五 (9月22日) 落在1593點，較前一天上漲24點，較9月15日(星期五)的運費指數上修212點，上漲超過15.3%，各船型運費都有一定程度的上漲和好轉，第四季似乎可以有更不錯的表現。二萬載重噸以下的乾貨船方面，上週二手買賣沒有成交紀錄可以供參考。但就了解有一艘 8700 載重噸，2007年越南造已成功出售並交給土耳其買家，價格估計是美金300萬左右。。
拆船市場方面，印度的國內鋼材市場不錯，所以現金買家在買船進口時也就比較積極出價。一般來說貨櫃船取得的拆船價，相對貨船及油輪，還是來的比較高，主因是其拆得率較高，所以也沒有貨船的損傷，MSC銷售旗下一艘貨櫃船，以美金547/輕噸成交，而韓國船東SINOKOR 出售了一艘，也取得了美金612/輕噸的高價，但市場是否穩定下來了，還不確定。目前孟加拉的拆船則是大約 LOW-MID USD 500/LDT，目前孟加拉和巴基斯坦的信用狀開立問題尚未完全決定，所以去當地拆船還是有一定的風險。
CHARTERING MARKET 租船市場概要
CAPESIZE指數上週末收在2,083點，較前一週再上漲了481點，是三個月內第一次站回2,000點的關卡，5TC的平均日租金也較前一週上漲了約30%來到USD17,300/DAY，最主要的上漲動能來自於太平洋市場，特別是東澳到南中國的煤炭吸收了很多運力，由於澳洲煤炭目前價格比中國北方的煤炭更有競爭力，導致了很踴躍的進口拉貨，週中雖然經歷了FFA市場下跌的影響，不過接近週末時又恢復了動能，大西洋市場相對安靜了不少，但南美跟西非出口仍有不錯的支撐，C5西澳到青島航線的行情部份，BHP成交一船(160K DWT，裝船期10月7日-10月9日)運費為USD9.45/MT，較前一週相比上漲了將近USD1/MT；C3巴西到青島航線部份，OLDENDORFF 成交一船(190K DWT，裝船期10月15日 – 10月24日)運費為USD22.1/MT，相比前一週行情也大概上漲了USD1/MT。PANAMAX指數上漲29點，上週末時收在1685點，兩大市場板塊上週的有不錯的開始，指數到週三一度有站上1,700點，但接近週末時船東和租家有開始出現拉鋸，稍微壓低了指數NOPAC ROUND部份，上週二M/V MELODIA (2013年造，80.5K DWT)成交一趟日租金為USD24,500，較前一週約上漲了大概USD1,000/DAY，但接近週末時有另一艘M/V CL GRACE (2013年造，81.5K DWT)成交行情略降至USD23,500/DAY，回到前一週的水準。SUPRAMAX指數上週上漲了134點收在1355點，大西洋部份，美灣出口表現強勢，歐洲大陸地中海也有看到不錯的運力需求，太平洋市場可用運力也在減少中，印尼出口需求暢旺推升著行情，M/V CAPTAIN LEFTERIS (2013年造，58.4K DWT)成交一趟日租金為USD18,800。
波羅地海指數趨勢
船價歷史 – 五年船
新造船成交報告
二手船成交報告
