CAPESIZE 海岬型
BCI 持續上星期的漲勢，星期五收盤為2401點，累計一星期上漲195點，漲幅約9%。受到疫情及預測經濟走弱的影響，繼MOL 宣布將減少其船隊中的40艘船，約船隊的5%後，K LINE也宣佈在未來5年內將其經營的船隊減少52艘船，其中20艘將在今年底前完成。K LINE目前經營460艘各式船舶，其中260艘是租入船。值得一提的是K LINE 目前經營全世界最大的海岬型船隊。雖然K LINE或MOL並未向市埸宣佈減少的船隊中有多少艘是海岬型，但可以確定的是的是租入船將被優先退租，而遭到退租的船東將被迫把海岬型放在市場上出售，因此我們將可期待今年下半年有更多海岬型二手船在市埸上求售。本星期無海岬型二手船成交報導。
PANAMAX 巴拿馬型
上週巴拿馬型散貨船運費指數 BPI大漲336點，報收1,563點。每日平均期租租金，報收 USD 12,734 與上週相較，勁揚 USD 3,025。上週遠程糧食航線需求旺盛，運價走升，空放南美的運力增多，導致短程的澳洲鐵礦石和煤炭貨盤也受惠不少。九月裝船的美灣糧食貨盤也開始釋放，南美糧食的貨盤不錯，南北美的貨盤同時增加，且FFA遠期合約價格協議持續上漲，船東態度樂觀，糧食航線運價上漲。運價上漲，買賣船市場理應氣氛轉好，但受到疫情影響，船員上下不容易的影響，買賣雙方不願意在充滿交船變數的情況下，積極買賣船，巴拿馬型船買賣市場冷清。
SUPRAMAX 靈便極限型
本週BSI 收報855點，較上週下跌15點，S10TC報收9408 點，週跌幅0.7%，各航路表現方面市場有走弱的趨勢，半數以上的航路呈現了一定的回落。週漲幅最大的是S1B CANAKKALE VIA MED/BI SEA TO FE航路，週漲幅5.9%，平均水準20500，週跌幅最大的是S8 SCN VIA ECSA TO SKAW/PASS 航路，週跌幅達到了9.4%，平均水準5428。FFA的表現方面，2020 年下半年的STC 預期有4-5% 的週漲幅，另外2021,2022的年度預期也有1% 的預期週漲幅。市場成交方面，10年船齡的SUPRAMAX 的價格漲幅預期似乎有所收緩，本週成交的2010年SUPRAMAX MV VEGA LEA 又回到了7 M左右的區間，儘管SUPRAMAX 的期租運費近期開始穩定，但較高的營運成本還是限制了船價對比CAPESIZE, PANAMAX 的上升空間。今年前6個月的新造船噸位熟練較2019年同期有53% 的跌幅，跌幅達到了1090萬總噸，對比2009年後來的歷史平均水準也有66%的差距。受到COVID19的疫情衝擊，投資的情緒低落，去全球化的趨勢也造成了不少悲觀的情緒。由於疫情造成的船廠推遲交船將使30%的2020年的訂單延遲到2021年交船。本週二手船成交如下:
MV DEVONGATE 載重噸 61200 建造 DALIAN COSCO KHI 2014 橫滘價格 USD 16.2M
MV SANTA KATARINA 載重噸 58100 建造 TSUNEISHI CEBU 2010成交價格 USD 10.7M
MV VEGA LEA 載重噸 53716 建造 2010 中國 成交價格 USD 7M
MV RAFFLES QUAY 載重噸 53688 建造 2006 中國 成交價格 USD 5.25M
HANDY BC 靈便型
據國外航運期刊統計，七月份DWT10,000~40,000的散貨船，約有20艘成交紀錄，其中大部分皆是小型靈便型貨船，約佔六成左右；這波賣潮主要帶動者，大多是以日本船東的融資銀行為主，相對於小型靈便型貨船，大靈便型貨船或者六萬噸ULTRAMAX貨船，近期受到現貨市場運費激勵，買賣船數量則明顯下滑。觀察小型靈便型貨船運費，2020年6月底，全球小型靈便型貨船主要航線加權平均運費約為每日7200美元，這與去年上半年整體運費同期相較每日8700美元，下降約18%，與2020年5月整體運費每日4800美元相比，怎增加快要50%以上；或許可能是六月份全球冠狀病毒有趨於緩解，然觀察七月份到目前八月上旬，全球冠狀病毒的肆虐又再度爆發，是否又會重擊小型靈便型貨船運費市場，值得關注。如上在這波由日本船東貸款銀行帶動的賣潮下，有兩艘綠色環保海豚型(GREEN DOLPHIN DESIGN)小型靈便型貨船交易引起關注，MV AP DUBRAVA/MV AP REVELIN-DWT 38,703 BUILT IN 2015/2016 QINGSHAN CHINA，兩艘成交價為2600萬美元。另一筆引人關注的交易是，日本知名船東NISSHIN SHIPPING兩艘姊妹船MV NY TRADER I / MV NY TRADER II – DWT 38,271 BUILT IN 2014年以超過2,530萬美元的價格出售。持續上週的賣氣，市場上湧現不少交易，有如下紀錄:
MV WESTGATE – DWT 28,202 BLT 2011 JAPAN 以美元640萬賣出
MV STAR AQUA – DWT 28,225 BLT 2011 JAPAN 以美元670萬賣給希臘
MV EASTERN CONFIDENCE-DWT 28,449 BLT 2008 JAPAN 以美元580萬賣給土耳其
MV WESTERN CONFIDENCE-DWT 28,467 BLT 2009 JAPAN 以美元590萬賣給土耳其
MV HONGXIN OCEAN-DWT 32,500 BLT 2012 CHINA 以美元700萬賣給中國
MV GLORIOUS KAMAGARI-DWT 38,182 BLT 2013 JAPAN 以美元1320萬賣出
SMALL BC 小型貨船
波羅地海運費指數(BALTIC DRY INDEX)上星期五(8月7日) ，來到1501點，較前一天上修1點，較上週五(31日)上修151點，上漲幅度來到11個百分比，海岬型/巴拿馬型船運費上漲有力，帶動整體運費上揚。二萬噸以下的二手貨船方面，上週少有成交紀錄可以供參考，主要成交還是以大船為主。”獲利不高”看來已像是小船的不得不接受的宿命，一般而言，大多數的船東要有好的利潤不容易，原來的貨物市場份額，被更大型的貨船以更低的運費成本給搶走，亦或都長租給租家(OPERATOR)，利潤被長期綁定，2萬噸以下的貨船船東，生存不易。拆船市場方面，上週的市場需求相當活躍，整體市場也因為船噸供給較之前減少，至今印度/孟加拉/巴基斯坦的拆船廠需求都有意願買船，可預見的未來，市場還是健康發展，印度方面，6500 LDT輕噸左右的貨船，到每輕噸價格大約有USD 300左右，而大型船，則會更高。
CHARTERING MARKET 租船市場概要
CAPESIZE市場指數到了上週末漲了195點，連續第二週收漲，雖然漲幅不如前一波劇烈，但這樣的穩健走勢應該是大部分人比較樂見的，太平洋市場，雖然受到船員更換的困難及中國氣候的干擾，市場行情仍有不錯的表現，促使船東有更大的意願把船在該區域內營運，西澳到青島行情部份，FMG成交了一趟運費來到USD8.6/MT，RIO TINTO也有類似行情的成交；巴西到青島部份，則是有看到一船成交在USD18/MT，兩大主要航線相比前一週都有超過USD1/MT的漲幅。PANAMAX上漲了336點，整體市場行情有顯著的好轉，兩大洋的市場都交易熱絡，大西洋一帶，美灣的穀物出口跟波羅的海的煤礦出口給行情很大的支撐，太平洋一帶則是澳洲的出口及NOPAC ROUND的需求帶來加持，TONGLI SINGAORE據報導成交一船東澳到中國，日租金為USD13,500。相較之下，SUPRAMAX則略顯平淡，指數下跌15點，黑海地區是少數的亮點所在，穀類出口需求帶動，行情來到約USD20,000/DAY，太平洋一帶，M/V IMPERIAL FORTUNE成交一趟菲律賓到中國的鎳礦，日租金為USD8,000。
波羅地海指數趨勢
船價歷史 – 五年船
新造船成交報告
二手船成交報告
